佐佐木二郎指挥5000余名日军将潘家峪层层包围，把全村群众驱赶到村西大坑，在询问八路军去向无果的情况下，又将群众驱赶到地主潘惠林的宅院。群众发现院内布满柴草，四周架着机枪，掉头冲向大门口。佐佐木二郎下令开火，当即日军的机枪、步枪一齐开火，并引燃柴草。一共打死烧死1230人，造成31户死全家，1100间房屋烧毁。